Лицензия банка на осуществление операций с ценными бумагами

Проект Указания Банка России “О требованиях к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг” (по состоянию на 31.05.2018)

Настоящее Указание в соответствии с частью 5 статьи 24 Федерального закона «О банках и банковской деятельности» (в редакции Федерального закона от 3 февраля 1996 года N 17-ФЗ) (Ведомости Съезда народных депутатов РСФСР и Верховного Совета РСФСР, 1990, N 27, ст. 357; Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, N 6, ст. 492; 1998, N 31, ст. 3829; 1999, N 28, ст. 3459, ст. 3469; 2001, N 26, ст. 2586; N 33, ст. 3424; 2002, N 12, ст. 1093; 2003, N 27, ст. 2700; N 50, ст. 4855; N 52, ст. 5033, ст. 5037; 2004, N 27, ст. 2711; N 31, ст. 3233; 2005, N 1, ст. 18, ст. 45; N 30, ст. 3117; 2006, N 6, ст. 636; N 19, ст. 2061; N 31, ст. 3439; N 52, ст. 5497; 2007, N 1, ст. 9; N 22, ст. 2563; N 31, ст. 4011; N 41, ст. 4845; N 45, ст. 5425; N 50, ст. 6238; 2008, N 10, ст. 895; N 15, ст. 1447; 2009, N 1, ст. 23; N 9, ст. 1043; N 18, ст. 2153; N 23, ст. 2776; N 30, ст. 3739; N 48, ст. 5731; N 52, ст. 6428; 2010, N 8, ст. 775; N 19, ст. 2291; N 27, ст. 3432; N 30, ст. 4012; N 31, ст. 4193; N 47, ст. 6028; 2011, N 7, ст. 905; N 27, ст. 3873, ст. 3880; N 29, ст. 4291; N 48, ст. 6728, ст. 6730; N 49, ст. 7069; N 50, ст. 7351; 2012, N 27, ст. 3588; N 31, ст. 4333; N 50, ст. 6954; N 53, ст. 7605, ст. 7607; 2013, N 11, ст. 1076; N 19, ст. 2317, ст. 2329; 2013, N 26, ст. 3207; N 27, ст. 3438, ст. 3477; N 30, ст. 4084; N 40, ст. 5036; N 49, ст. 6336; N 51, ст. 6683; N 51, ст. 6699; 2014, N 6, ст. 563; N 19, ст. 2311, ст. 2317; N 26, ст. 3379; N 30, ст. 4219; N 40, ст. 5317, ст. 5320; N 45, ст. 6144, ст. 6154; N 52, ст. 7543; 2015, N 1, ст. 37; N 17, ст. 2473; N 27, ст. 3947, ст. 3950; ст. 29, N 4355, N 4385; N 51, ст. 7243; 2016, N 1, ст. 23; N 15, ст. 2050; N 26, ст. 3860; N 27, ст. 4295; 2017, N 14, ст. 2000; N 18, ст. 2661, ст. 2669; N 25, ст. 3596; N 30, ст. 4456; N 31, ст. 4754; 2018, N 1, ст. 66; N 18 ст. 2576) (далее — Федеральный закон «О банках и банковской деятельности») устанавливает требования к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг, в дополнение к требованиям, установленным Федеральным законом «О банках и банковской деятельности».

1. При осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг банк с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки с ценными бумагами, соответствующими следующим требованиям:

собственные ценные бумаги банка с базовой лицензией вне зависимости от вида таких ценных бумаг или их возможности быть допущенными к организованным торгам и быть включенными в котировальные списки организатора торгов, в капитале которого участвует Банк России (далее — организатор торгов);

ценные бумаги, выполняющие функции платежного инструмента и подтверждающие привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, а также иные ценные бумаги, не относящиеся к эмиссионным ценным бумагам в соответствии с требованиями Гражданского кодекса Российской Федерации, Федерального закона «О рынке ценных бумаг» и иных федеральных законов;

ценные бумаги, приобретенные банком до получения статуса банка с базовой лицензией и находящиеся в его собственности, которые не включены в котировальный список первого (высшего) уровня организатора торгов (в течение 1 года с даты получения статуса банка с базовой лицензией);

ценные бумаги, исключенные организатором торгов из котировального списка первого (высшего) уровня (в течение 1 года с даты раскрытия организатором торгов соответствующей информации на своем сайте).

2. Настоящее Указание вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования.

Пояснительная записка
к проекту указания Банка России «О требованиях к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг»

В целях реализации части 5 статьи 24 Федерального закона «О банках и банковской деятельности» Банк России подготовил проект указания «О требованиях к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг» (далее — Проект).

Проект разработан в целях совершенствования подходов к регулированию банков с базовой лицензией в рамках реализации концепции пропорционального регулирования банковского сектора и обеспечения большей правовой определенности в отношении их деятельности на рынке ценных бумаг.

Проект устанавливает требования к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией могут совершать операции и сделки (в дополнение к требованиям, предусмотренным в части 5 статьи 24 Федерального закона «О банках и банковской деятельности»).

Согласно Проекту банкам с базовой лицензией разрешено совершение операций и сделок с собственными ценными бумагами и неэмиссионными ценными бумагами (в том числе закладными и векселями). Одновременно Проект позволяет банкам с базовой лицензией в течение установленных сроков отчуждать находящиеся в их собственности ценные бумаги, которые были приобретены до изменения статуса и не соответствуют требованиям Федерального закона «О банках и банковской деятельности», а также ценные бумаги, которые перестали соответствовать указанным требованиям в период нахождения в торговом портфеле банка с базовой лицензией.

Предполагаемый срок вступления в силу нормативного акта Банка России — второе полугодие 2018 года.

Комментарии к Проекту можно направлять до 13 июня 2018 года в Департамент банковского регулирования по адресу электронной почты: [email protected]

Обзор документа

Планируется установить требования к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг. Подготовлен проект соответствующего указания ЦБ РФ.

Требования вводятся в дополнение к тем, что установлены Законом о банках.

В проекте упоминаются в т. ч. собственные ценные бумаги банка; неэмиссионные ценные бумаги; ценные бумаги, приобретенные до получения статуса банка с базовой лицензией и находящиеся в его собственности, которые не включены в котировальный список первого (высшего) уровня организатора торгов (в течение 1 года с даты получения статуса); ценные бумаги, исключенные организатором торгов из указанного списка (в течение 1 года с даты раскрытия организатором торгов соответствующей информации на своем сайте).

Для просмотра актуального текста документа и получения полной информации о вступлении в силу, изменениях и порядке применения документа, воспользуйтесь поиском в Интернет-версии системы ГАРАНТ:

ЦБ планирует расширить перечень ценных бумаг для разрешенных операций банков с базовой лицензией

Банк России устанавливает требования к ценным бумагам для операций банков с базовой лицензией. Проект соответствующего указания «О требованиях к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг» в настоящее время проходит независимую антикоррупционную экспертизу, уточняется в сообщении пресс-службы ЦБ.

Документ расширяет предусмотренный законом «О банках и банковской деятельности» перечень ценных бумаг, с которыми банкам с базовой лицензией разрешено совершать операции и сделки (ценные бумаги из котировального списка высшего уровня организатора торгов, в капитале которого участвует Банк России). К таким ценным бумагам планируется отнести в первую очередь собственные ценные бумаги банков с базовой лицензией, а также ценные бумаги, которые были приобретены до изменения статуса банка и не соответствуют требованиям закона «О банках и банковской деятельности» или которые перестали соответствовать этим требованиям в период нахождения в портфеле банка, — для обеспечения возможности их отчуждения в течение установленных сроков, поясняют в ЦБ. Кроме того, в перечень разрешенных ценных бумаг могут войти облигации Банка России, размещаемые среди кредитных организаций в целях реализации денежно-кредитной политики.

Ознакомьтесь так же:  Доверенность предоставлять интересы ооо в гибдд

В III квартале 44 банка получили базовую лицензию.

Согласно материалам ЦБ, по состоянию на конец III квартала текущего года 50 российских банков имели базовую лицензию. У одного из них ЦБ уже после отчетной даты отозвал лицензию (у «Риал-Кредита» 19 октября).

Российские банки с 2018 года начали разделяться на две категории по уровню капитала (и, соответственно, объему требований к ним и их полномочий): кредитные организации с базовой лицензией, предполагающей упрощенное регулирование, и с универсальной лицензией. Окончательное формирование новой парадигмы банковской системы произойдет 1 января 2019 года. Минимальный размер капитала для получения универсальной лицензии (по новым требованиям) — 1 млрд рублей, базовой лицензии — 300 млн рублей. До получения базовой лицензии все действующие банки считаются банками с универсальной лицензией.

Заместитель председателя Центрального банка РФ Василий Поздышев говорил в начале сентября на Международном банковском форуме в Сочи о 186 банках с капиталом менее 1 млрд рублей, то есть о потенциальных кандидатах в банки с базовой лицензией.

1.2. Виды деятельности банков на рынке ценных бумаг

Банки на рынке ценных бумаг могут быть представлены в качестве профессиональных и непрофессиональных участников рынка.

Лицензия Банка России на осуществление банковских операций дает банку право на выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами следующих видов: выполняющими функции платежного документа (вексель, чек); подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета (депозитные и сберегательные сертификаты).

В качестве непрофессиональных участников банки могут осуществлять следующие виды деятельности, не требующие специальной лицензии: эмиссионную – выпуск собственных ценных бумаг в обращение. Данный вид деятельности позволяет банкам успешно формировать собственную ресурсную базу, привлекать потенциальных инвесторов, поддерживать свой имидж как финансово устойчивых и надежных кредитных организаций. инвестиционную – приобретение ценных бумаг российских и иностранных эмитентов с целью извлечения доходов по ним или управления ими.

Профессиональные виды деятельности банков на рынке ценных бумаг выходят за рамки простой банковской лицензии и требуют дополнительного лицензирования или специальных разрешений.

Профессиональная деятельность банков на рынке ценных бумаг связана с их ролью в качестве посредника, выполняющего операции с ценными бумагами по поручению и за счет клиентов, от имени клиентов или от своего имени с согласия клиентов.

Лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг имеют сегодня около 700 кредитных организаций. Это 30% от общего количества профучастников. Доля объема операций кредитных организаций достигает 40 – 50%.

Из 20 крупнейших операторов ММВБ 11 – банки, из 20 крупнейших операторов в системе РТС – 5 банков.

ЦБ разработал требования к ценным бумагам для операций банков с базовой лицензией

Банк России устанавливает требования к ценным бумагам для операций банков с базовой лицензией. Соответствующий проект указания «О требованиях к ценным бумагам, с которыми банки с базовой лицензией вправе совершать операции и сделки при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг» проходит независимую антикоррупционную экспертизу

Проект указания ЦБ расширяет предусмотренный законом «О банках и банковской деятельности» перечень ценных бумаг, с которыми банкам с базовой лицензией разрешено совершать операции и сделки (ценные бумаги из котировального списка высшего уровня организатора торгов, в капитале которого участвует Банк России).

К таким ценным бумагам планируется отнести в первую очередь собственные ценные бумаги банков с базовой лицензией, а также ценные бумаги, которые были приобретены до изменения статуса банка и не соответствуют требованиям закона «О банках и банковской деятельности» или которые перестали соответствовать этим требованиям в период нахождения в портфеле банка, – для обеспечения возможности их отчуждения в течение установленных сроков. Кроме того, в перечень разрешённых ценных бумаг могут войти облигации Банка России, размещаемые среди кредитных организаций в целях реализации денежно-кредитной политики.

Тема 6. ОПЕРАЦИИ С ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ

2. Операции банков с ценными бумагами

Операции банков с ценными бумагами делятся на 2 вида:

  1. Выпуск собственных ценных бумаг (акции, облигации, векселя, депозитные и сберегательные сертификаты);
  2. Операции с ценными бумагами других эмитентов.

На основании лицензии на совершение банковских операций банки могут:

а) проводить следующие операции: выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа, с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, с иными ценными бумагами;

б) осуществлять доверительное управление указанными ценными бумагами по договору с физическими и юридическими лицами.

Кредитные организации могут осуществлять следующие виды профессиональной деятельности (на основании специальной лицензии):

4) управление ценными бумагами,

5) определение взаимных обязательств (клиринг),

6) ведение реестра владельцев ценных бумаг.

Брокерская деятельность – совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии, а также доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре.

Дилерская деятельность – совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки или продажи этих ценных бумаг по объявленным лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам.

Дилером может быть только юридическое лицо, являющееся коммерческой организацией.

По договору доверительного управления одна сторона (учредитель управления) передает другой стороне (доверительному управляющему) на определенный срок ценные бумаги в доверительное управление, а другая сторона обязуется осуществлять управление ими в интересах учредителя управления или указанного им лица (выгодоприобретателя).

Деятельность по управлению ценными бумагами – осуществление юридическим лицом или индивидуальным предпринимателем от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления переданными ему во владение и принадлежащими другому лицу в интересах этого лица или указанных этим лицом третьих лиц:

— денежными средствами, предназначенными для инвестирования в ценные бумаги;

— денежными средствами и ценными бумагами, получаемыми в процессе управления ценными бумагами.

Клиринговая деятельность – деятельность по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним.

Депозитарная деятельность – оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги.

Депозитарием может быть только юридическое лицо.

Лицо, пользующееся услугами депозитария по хранению ценных бумаг и/или учету прав на ценные бумаги, именуется депонентом.

Заключение депозитарного договора не влечет за собой переход к депозитарию права собственности на ценные бумаги депонента.

Депозитарий не имеет права распоряжаться ценными бумагами депонента, управлять ими или осуществлять от имени депонента любые действия с ценными бумагами, кроме предпринимаемых по поручению депонента в случаях, предусмотренных депозитарным договором. Депозитарий не имеет права обусловливать заключение депозитарного договора с депонентом отказом последнего хотя бы от одного из прав, закрепленных ценными бумагами.

Депозитарий несет гражданско-правовую ответственность за сохранность депонированных у него сертификатов ценных бумаг.

Публичное обращение ценных бумаг – обращение ценных бумаг на торгах фондовых бирж и иных организаторов торговли на рынке ценных бумаг, обращение ценных бумаг путем предложения ценных бумаг неограниченному кругу лиц, в том числе с использованием рекламы.

Ознакомьтесь так же:  Размер ежемесячного пособия до 18 лет

Листинг — включение ценных бумаг в котировальный список.

Делистинг — исключение ценных бумаг из котировального списка.

Банки зачастую прибегают к сделкам «РЕПО», т.е. продаже ценных бумаг с условием их обратного выкупа через определенное время.

Операции кредитных организаций с ценными бумагами

Правовые основы деятельности кредитных организаций на рынке ценных бумаг

Отечественные банки являются универсальными банками и помимо собственно банковских операций активно осуществляют сделки с ценными бумагами как но поручению и за счет клиентов (посреднические операции), так и от своего имени и за свой счет (эмиссионные и инвестиционные операции).

Российский фондовый рынок повторяет основные черты отечественного дореволюционного рынка ценных бумаг:

  • – преобладание банков;
  • – долговой характер и незначительная роль акций;
  • – сильное влияние государства и значительная доля государственных ценных бумаг;
  • – сходство с германской моделью фондового рынка (для нее характерно значительное государственное регулирование фондового рынка и активная роль банков на нем);
  • – выполнение банками операций по учредительству и размещению ценных бумаг на первичном рынке, комиссионных операций с ними, инвестиций за собственный счет в акционерные капиталы предприятий [1] .

К операциям банков с ценными бумагами относятся выпуск и размещение ценных бумаг эмитента, выполнение банками поручений клиентов по продаже или покупке определенных ценных бумаг, их хранению, управлению ценными бумагами и т.п. Банки могут заниматься погашением бумаг с истекшим сроком, получением денег по закладным, а также покупкой и продажей, получением и доставкой ценных бумаг, их обменом, выкупом привилегированных акций и подписных сертификатов и др. [2]

Статья 6 Закона о банках определяет деятельность кредитной организации на рынке ценных бумаг.

  • 1. В соответствии с лицензией Банка России на осуществление банковских операций банк вправе осуществлять:
    • – выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа (например, с чеками);
    • – с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета (например, с депозитными (сберегательными) сертификатами);
    • – с иными ценными бумагами, осуществление операций с которыми не требует получения специальной лицензии (например, с векселями);
    • – доверительное управление указанными ценными бумагами по договору с физическими и юридическими лицами.

Применительно к доверительному управлению ценными бумагами необходимо отметить следующее. Существует два вида доверительного управления: а) доверительное управление ценными бумагами как обычным имуществом, объединенным в общий фонд банковского управления (ОФБУ), – осуществляется в соответствии с инструкцией ЦБ РФ от 02.07.1997 № 63 «О порядке осуществления операций доверительного управления и бухгалтерском учете этих операций кредитными организациями Российской Федерации» [3] ; и б) доверительное управление как вид профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг (т.е. за рамками ОФБУ) – осуществляется на основании лицензии по управлению ценными бумагами в соответствии с приказом ФСФР России от 03.04.2007 № 07-37/пз-н «Об утверждении порядка осуществления деятельности по управлению ценными бумагами». В соответствии со ст. 5 Закона о рынке ценных бумаг наличие лицензии по управлению ценными бумагами не требуется в случае, если доверительное управление связано только с осуществлением управляющим прав по ценным бумагам.

  • 2. На основании лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг кредитная организация имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с Законом о рынке ценных бумаг, а именно из семи видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг банки осуществляют только четыре:
    • брокерскую деятельность – деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами от имени и за счет клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) или от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом;
    • дилерскую деятельность – совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и (или) продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и (или) продажи этих ценных бумаг по объявленным лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам;
    • деятельность по управлению ценными бумагами – осуществление от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления переданными ему во владение и принадлежащими другому лиц>’ в интересах этого лица или указанных этим лицом третьих лиц: ценными бумагами; денежными средствами, предназначенными для инвестирования в ценные бумаги; денежными средствами и ценными бумагами, получаемыми в процессе управления ценными бумагами;
    • депозитарную деятельность – оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и (или) учету и переходу прав на ценные бумаги.

Такое сочетание обусловлено правилами совмещения профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, которое для указанных четырех видов деятельности является максимальным. Из оставшихся видов профессиональной деятельности, которые предусмотрены гл. 2 Закона о рынке ценных бумаг, клиринговая деятельность может совмещаться только с депозитарной деятельностью, а деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг – только с клиринговой деятельностью, что не выгодно банкам, стремящимся предоставить клиентам самый широкий спектр услуг.

Деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг в качестве вида профессиональной деятельности (на основании специальной лицензии) на рынке ценных бумаг кредитные организации не осуществляют потому, что данный вид деятельности в силу ст. 10 Закона о рынке ценных бумаг не допускает ее совмещения ни с какими другими видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, т.е. исключает такие востребованные клиентами операции, как, например, брокерское обслуживание и управление ценными бумагами. Кроме того, если банк самостоятельно ведет реестр своих акционеров, то делает он это не на основании лицензии ФСФР России, а в силу указания п. 3 ст. 44 Федерального закона «Об акционерных обществах».

Все перечисленные виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг требуют получения лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг в соответствии с приказом ФСФР России от 20.07.2010 № 10-49/ пз-н «Об утверждении Положения о лицензионных требованиях и условиях осуществления профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг».

Кредитные организации также должны соблюдать требования к должностным лицам профессиональных участников рынка ценных бумаг, установленные ст. 10.1 Закона о рынке ценных бумаг и конкретизированные указанием ЦБ РФ от 20.08.2004 λΓ° 1492-У «О применении требований законодательства Российской Федерации о рынке ценных бумаг к руководителям и членам совета директоров кредитных организаций – профессиональных участников рынка ценных бумаг».

  • [1]Миркип, Я. М. Рынок ценных бумаг России: воздействие фундаментальных факторов, прогноз и политика развития / Я. М. Миркин. М., 2002. С. 233, 242, 243, 250, 251.
  • [2] Деньги, кредит, банки. Экспресс-курс: учеб. пособие / под ред. проф. О. И. Лаврушина. М., 2005. С. 263.
  • [3] В литературе отмечается, что правовая конструкция ОФБУ была разработана Банком России, однако момент создания данной схемы совпал по времени с инициативой ФКЦБ России по разработке модели коллективного инвестирования, предусматривающей существование системы паевых инвестиционных фондов (ПИФов), во многом схожих с ОФБУ. – См.: Черепанов, Н. С. Общие фонды банковского управления: вопросы правового регулирования / Н. С. Черепанов // Предпринимательское право. 2006. №1.

Банки на рынке ценных бумаг

  • Банковские операции
  • Рынок банковских услуг
  • Банковская тайна

Статья 6. Деятельность кредитной организации на рынке ценных бумаг

В соответствии с лицензией Банка России на осуществление банковских операций банк вправе осуществлять выпуск, покупку, продажу, учет, хранение и иные операции с ценными бумагами, выполняющими функции платежного документа, с ценными бумагами, подтверждающими привлечение денежных средств во вклады и на банковские счета, с иными ценными бумагами, осуществление операций с которыми не требует получения специальной лицензии в соответствии с федеральными законами, а также вправе осуществлять доверительное управление указанными ценными бумагами по договору с физическими и юридическими лицами.

Кредитная организация имеет право осуществлять профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с федеральными законами.

Виды деятельности кредитных организаций на рынке ценных бумаг

Общей тенденцией развития банковских систем рыночного типа является универсализация деятельности банков, которая проявляется в расширении их присутствия на рынке ценных бумаг. Российские банки превратились в крупнейших операторов финансового рынка, на их долю приходится значительная доля портфелей ценных бумаг, сосредоточенных у институциональных инвесторов.

Ознакомьтесь так же:  Договор купли продажи без птс

Деятельность банков на рынке ценных бумаг можно разделить на четыре вида, которые отражают различную роль, выполняемую банками при проведении определенных операций с ценными бумагами:

  • деятельность банков как эмитентов;
  • деятельность банков как инвесторов;
  • деятельность банков как профессиональных участников рынка ценных бумаг;
  • проведение традиционных банковских операций, связанных с обслуживанием рынка ценных бумаг.

Деятельность банков как эмитентов включает в себя операции по эмиссии (выпуску) собственных ценных бумаг и их первичному размещению.

Действующее законодательство разрешает коммерческим банкам выпускать следующие виды ценных бумаг: акции, облигации, чеки, векселя, депозитные и сберегательные сертификаты, производные ценные бумаги.

Выпуская облигации, коммерческие банки привлекают дополнительные заемные средства.

Эмитируя векселя, чеки, депозитные и сберегательные сертификаты, коммерческие банки выполняют одно из своих основных предназначений — аккумуляцию денежных и создание платежных средств.

Целью выпуска акций является формирование уставного капитала.

Уставный капитал акционерных коммерческих банков устанавливается как сумма номинальной стоимости его акций, приобретенных акционерами. Каждый коммерческий банк самостоятельно определяет величину собственных средств и их структуру, исходя из принятой им стратегии развития. Если банк, подчиняясь законам конкурентной борьбы, стремится расширить круг своих клиентов, в том числе за счет крупных кредитоемких предприятий, то, естественно, собственный капитал должен увеличиваться.

Привлечение дополнительного капитала акционерными банками может осуществляться путем размещения дополнительных акций. Банк может выпускать акции именные (в документарной и в бездокументарной формах) и на предъявителя. Акции на предъявителя выпускаются только в документарной форме. Могут также выпускаться обыкновенные и привилегированные акции. Порядок эмиссии привилегированных акций, условия их выпуска специально оговариваются в уставе банка.

Выпуск и размещение банковских акций регулируются федеральными законами «Об акционерных обществах» и «О рынке ценных бумаг» и Инструкцией ЦБ РФ от 10 марта 2006 г. № 128-И «О правилах выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на территории Российской Федерации», а также нормативными актами Банка России.

Процедура выпуска акций кредитными организациями состоит из следующих этапов.

I. Принятие решения о выпуске органом банка, имеющим соответствующие полномочия (советом директоров или общим собранием акционеров), которое и регистрируется соответствующим органом. По каждому выпуску акций должно быть зарегистрировано отдельное решение.

II. Подготовка проспекта эмиссии. Подготовка и регистрация проспекта эмиссии акций необходима, если число лиц, среди которых размещаются акции, превышает 500.

III. Регистрация выпуска акции и проспекта эмиссии. Государственной регистрации подлежат все выпуски акций независимо от их числа и количества инвесторов. Акт государственной регистрации выпуска акций подтверждается письмом, в котором указываются: объем зарегистрированного выпуска; количество и характеристика зарегистрированных ценных бумаг; присвоенный государственный регистрационный номер; дата регистрации.

IV. Раскрытие информации, содержащейся в проспекте эмиссии (необходимо в случае открытой эмиссии). Уведомление о порядке раскрытия и обеспечения доступа к информации, содержащейся в проспекте эмиссии, должно быть опубликовано в периодическом печатном издании в течение месяца со дня государственной регистрации акций.

V. Изготовление сертификатов акций (для документарной формы выпуска). Один сертификат может удостоверять право на одну, несколько или все ценные бумаги с одним государственным реги- страционн ым номером.

VI. Размещение акций производится следующими путями:

  • прием от инвесторов взносов в уставный капитал банка принадлежащими им материальными активами на основании договора мены на определенное количество акций. Доля материальных активов в уставном капитале банка при его создании не должна превышать 20%, а при каждом последующем увеличении уставного капитала — 10%;
  • продажа акций за рубли и иностранную валюту на основании договора купли-продажи на определенное количество акций. Покупателями акций могут быть сами учредители банков, юридические и физические лица, приобретающие их от своего имени и за свой счет;
  • переоформление внесенных ранее долей в акции — при преобразовании кредитной организации из ООО в АО;
  • капитализация прочих собственных средств банка и начисленных, но не выплаченных дивидендов. Решение о капитализации принимается общим собранием акционеров, которое устанавливает порядок распределения акций среди акционеров пропорционально количеству принадлежащих им акций;
  • конвертация в акции ранее выпущенных банком конвертируемых облигаций и других ценных бумаг в соответствии с условиями их выпуска и действующим законодательством;
  • конвертация в акции ценных бумаг реорганизуемых кредитных организаций;
  • консолидация акций, т.е. замена ранее выпущенных акций меньшей номинальной стоимости на вновь выпускаемые акции с увеличенной номинальной стоимостью;
  • дробление акций, т.е. замена ранее выпущенных акций большей номинальной стоимости на вновь выпушенные меньшей номинальной стоимости.

VII. Регистрация итогов выпуска. Отчет об итогах выпуска представляется в регистрационный орган в течение 30 дней после завершения размещения. В случае регистрации он выдает письмо о регистрации и копию зарегистрированного отчета.

VIII. Раскрытие всей информации, содержащейся в отчетах об итогах выпуска. Банк публикует итоги выпуска в том печатном органе, где было опубликовано сообщение о выпуске.

Банк России проводит последовательную линию на увеличение собственного капитала банка, рассматривая его в качестве одного из важнейших путей укрепления стабильности национальной банковской системы.

Деятельность банков как инвесторов предполагает проведение операций по покупке и продаже ценных бумаг; размещение кредитов под залог приобретенных ценных бумаг; операции по реализации банком-инвестором прав, удостоверенных приобретенными ценными бумагами: получение процентов, дивидендов и сумм, причитающихся в погашение ценных бумаг; участие в управлении акционерным обществом-эмитентом; участие в процедуре банкротства в качестве кредитора или акционера; получение причитающейся доли имущества в случае ликвидации общества.

Деятельность банков как профессиональных участников рынка ценных бумаг предполагает осуществление следующих видов профессиональной деятельности:

  • брокерской — совершение банком гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии, а также доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре;
  • дилерской — совершение банком сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и/или продажи этих ценных бумаг по объявленным им ценам;
  • по управлению ценными бумагами — осуществление банком от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления переданными ему во владение и принадлежащими другому лицу в интересах этого лица ценными бумагами; денежными средствами, предназначенными для инвестирования в ценные бумаги; денежными средствами и ценными бумагами, получаемыми в процессе управления ценными бумагами;
  • клиринговой — деятельности по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним;
  • депозитарной — оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги.

Все виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг осуществляются на основании специального разрешения — лицензии, которая выдается Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг или уполномоченными ею органами на основании генеральной лицензии. Деятельность профессиональных участников рынка ценных бумаг лицензируется тремя видами лицензий: лицензией профессионального участника рынка ценных бумаг, лицензией на осуществление деятельности по ведению реестра, лицензией фондовой биржи. В настоящее время банки имеют лицензию первого вида, в которую включаются такие виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, как брокерская, дилерская, деятельность по доверительному управлению ценными бумагами, депозитарная, клиринговая деятельность.

Банковские операции, связанные с обслуживанием рынка ценных бумаг, включают в себя: предоставление кредитов на приобретение ценных бумаг и под залог ценных бумаг; предоставление банковских гарантий по выпускам облигаций и иных ценных бумаг (например, жилищных сертификатов); выполнение функций платежных агентов эмитентов, ведение счетов участников рынка ценных бумаг и осуществление денежных расчетов по итогам операций на рынке ценных бумаг.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *